Giornata caratterizzata da debolezza con deviazioni standard che hanno contenuto i movimenti e brutte chiusure dei mercati. Prezzi che, sul Cme, entrano in territorio di gamma negatività mentre in Europa si stanno testando i primi supporti.

 

 

Scadenza 20 Febbraio

 

S&P500

Mercato che rompe un importante supporto e componente future che inizia ad aumentare. Sul lato opzioni sono evidenti le chiusure di notevoli quantità di put a strike 6650 e 6600 mentre sul resto della chain non viene toccato quasi niente.

 

 

NASDAQ

Anche qua, la rottura dei primi supporti di gamma richiama un forte afflusso di future a copertura mentre sul lato opzioni aumentano le call a strike 25500 e 25000 e sono visibili ricoperture sintetiche a strike 24600.

 

FTSEMIB

Veloce discesa del Ftsemib che, in due giorni, passa dal toccare Va+80 a rientrare all’interno della propria area di indifferenza con primi livelli di supporto di gamma a 45500 ma soprattutto a 45000. Nella giornata di ieri sono aumentate le put a strike 46000 mentre sul lato call si è assistito ad un anomalo rollover esterno con chiusure a strike 46500 e nuove aperture a 47500. Future sempre in forte pressione ma senza differenze significative con il giorno precedente.

 

VIX FEBBRAIO

Dopo mesi di Vix confinato sotto Va-40, finalmente lo rivediamo nel cuore della ripartizione dopo il piccolo rialzo del giorno precedente. Sulle opzioni sono state chiuse molte call a strike 22 e 20 e riparte tra 30 e 24 mentre sul lato put si registrano solo copiose nuove aperture tra 20 e 16 a conferma della richiesta di coperture.

 

VIX MARZO

Questa scadenza è andata in lieve backwardation e come su febbraio i prezzi sono rientrati dentro Va+0. Moltissime put in ingresso tra 20 e 16 e chiusure e rollover esterno di call da 20 a 24.

Gli operatori stanno di fatto prezzando nuovi aumenti di volatilità e rischio.