21 SETTEMBRE 2020
Passata la prima settimana dalle scadenze trimestrali di Settembre possiamo iniziare a monitorare sia i posizionamenti totali di opzioni put e call sia le distribuzioni cumulate attorno al prezzo.
Tutto questo ci serve per comprendere come e con cosa operare, ma soprattutto cosa non fare ed evitare di trovarci nei guai.
La metodologia del sistema MC4 è racchiusa in questi 10 video gratuiti alla seguente pagina LEGGERE I MERCATI CON MC4 . Ovviamente non spetta a noi dare giudizi essendo di parte, ma riteniamo che questo materiale possa rappresentare un vero balzo cognitivo in avanti per chi ha fatto e continua a far trading con le fallaci metodologie convenzionali.
Nella sezione a pagamento, Operatività su MC4, invece abbiamo spiegato in cinque video i metodi operativi che le tecniche di copertura da attuare sui vari trigger dettati dal mercato.
Per chi non conosce le terminologie metto qua un veloce vademecum:
VA+0 = area di crossover dove insistono il minor numero di put e call a mercato. E’ il cuore della cosiddetta area di indifferenza dove la maggior parte delle opzioni a mercato scadrebbe senza valore.
VA+40 = area dove il 40% di call stanno diventando ITM e costringono gli operatori alle prime azioni di ricopertura. Solitamente la Vi è in diminuzione.
VA-40 = area dove il 40% di put stanno diventando ITM e costringono gli operatori alle prime azioni di ricopertura. Solitamente la Vi è in aumento.
VA+80 = area di Ipercoperto long dove oltre l’80% di call è diventato ormai itm. Solitamente siamo sui minimi di Vi.
VA-80 = area di Ipercoperto short dove oltre l’80% di put è diventato ormai itm. Solitamente siamo sui massimi di Vi.
Passiamo subito a visualizzare le varie Money Charts.
DAX
Come è evidente, relativamente ai posizionamenti totali, sul Dax insistono due grossi strike ricchi di contratti. Sul lato put lo strike 12000 e sul lato call lo strike 13200.
Guardando invece la distribuzione cumulata visualizziamo che VA+0 si trova esattamente in area 12750 mentre VA+40 è a 13200 e VA-40 a 12400.
Le importanti aree di Ipercoperto si trovano a 14000 per VA+80 e 11850 per VA-80 a 11850
FTSEMIB
Gli open interest totali definiscono due strike carichi di contratti. Sul lato put a 18000 e sul lato call a 21000.
La distribuzione cumulata colloca VA+0 in area 19500, VA+40 a 20500 e VA-40 a 18250. Le aree di Ipercoperto si trovano a 21500 per VA+80 e 17250 per VA-80.
S&P 500
Su S&P i totali ci rimandano sul lato put a strike 2900 e sul lato call a strike 3400.
Le distribuzioni cumulate piazzano il crossover in area 3000 con VA+40 a 3300 e VA-40 a 2850. Gli ipercoperti sono su VA+80 a 3850 e su VA-80 a 2100.
EUROSTOXX 50
Sui totali gli strike da tenere d’occhio si trovano a 3450 lato call e 3000 lato put.
La distribuzione ci rimanda ad un crossover in VA+0 in area 3200 con VA+40 a 3375 e VA-40 a 3075. Gli Ipercoperti si trovano su VA+80 a 3550 e su VA-80 a 2550.
